Você S/A
Quem é você? Participe do censo
 
+ busca avançada

Saiba tudo sobre a previdência

Antes de começar a poupar para a aposentadoria você deve entender como funcionam os principais planos do mercado

Aposentadoria na Ásia
Na ponta do lápis, Michelle Ortali, de 24 anos, diretora de novos negócios da Mikson Motivação, empresa de eventos de São Paulo, percebeu que valia a pena fazer a declaração do Imposto de Renda no formulário completo. Em todos os meses do ano passado, ela depositou 800 reais no seu PGBL. Na hora do acerto com o Leão, conseguiu deduzir os 12%da sua renda e não pagar o IR. Michelle investe há mais de cinco anos para garantir uma boa renda na aposentadoria. A sua meta é chegar aos 60 anos sem mudar o padrão de vida e com tempo de sobra para viajar pelo mundo. Ela já tem até o roteiro turístico. A primeira parada será na Indochina e depois ela pretende conhecer sem pressa o resto do Sudeste Asiático. 

Já que não dá para prever o futuro, a melhor maneira de garantir uma aposentadoria tranqüila é fazer boas escolhas de investimentos no presente. “Para acertar nas decisões é fundamental entender como os planos funcionam, as regras tributárias e os custos”, diz Marlene Rainer, superintendente executiva de previdência do banco Santander, de São Paulo. Com essas informações é possível fazer as combinações entre a melhor aplicação financeira e o regime tributário mais eficiente para as suas finanças. Conheça os principais conceitos antes de começar a investir na sua tranqüilidade no futuro:

PGBL E VGBL, QUASE IDÊNTICOS
Eles são os dois principais produtos de previdência complementar no mercado – o Plano Gerador de Benefício Livre (PGBL) e o Vida Gerador de Benefício Livre (VGBL) – e têm muitas coisas em comum. Nos dois, não há garantia de rentabilidade no futuro. Os dois têm riscos como em qualquer outra aplicação financeira. Nos dois, você pode escolher como vai ser sua carteira de investimentos. Uma parte pode ser formada por aplicações em renda fixa e a outra em ações – que não pode ultrapassar 49% dos total da aplicação. Em ambos os planos, as contribuições podem ser mensais e estipuladas pelo cliente. Você pode aumentar ou reduzir o valor dos depósitos e fazer contribuições extras. Em alguns fundos, existe a possibilidade de suspender os investimentos mensais por um período. Se você tiver urgência, o dinheiro pode ser resgatado antes do prazo previsto. A maioria das seguradoras estipula uma carência de dois meses. Mas tirar o dinheiro do fundo não é recomendável, já que a previdência é um investimento de longo prazo.

IMPOSTO, O FATOR DECISIVO
Quando o assunto é incentivo tributário, o PGBL e o VGBL são completamente diferentes. “Esse é o fator determinante na hora de escolher o plano de previdência”, explica Marlene, do banco Santander, de São Paulo. Se você faz a declaração do Imposto de Renda (IR) no formulário completo, o produto mais indicado é o PGBL. As aplicações feitas no plano podem ser deduzidas do IR até o valor equivalente a 12% do total da renda bruta tributada. O incentivo fiscal só vale para quem contribui também para o Instituto Nacional do Seguro Social (INSS). “Muita gente deixa de usar esse benefício por falta de informação”, diz João Batista Mendes Angelo, superintendente de produtos da BrasilPrev, de São Paulo. Se esse não é o seu caso, o plano recomendado é o VGBL. Aqui há outra vantagem tributária. Na hora do saque, apenas o lucro é tributado. Já no PGBL, o Leão levará uma fatia referente ao total do patrimônio acumulado, que é a soma das aplicações e ganhos de capital.

PGBL diminui a mordida do Leão
Veja o impacto da redução da previdência complementar na sua declaração do Imposto de Renda (em R$)
Benefício fiscal Sem Previdência Com previdência
Renda bruta 80 000 8
Contribuição em previcência complementar 0 9 600
INSS 3 698 3698
Outras deduções 3 958 3 958
Base de cálculo do IR 72 343 62 743
Alíquota do IR 27,50% 57,50%
Valor do imposto 19 894 17 254
Parcela a deduzir(desconto anual sobre alíquota) 6 302 6 302
Valos do imposto 13 592 10 592
Incentivos fiscais no ano 0 0
Imposto de renda a pagar 13 592 10 592
Ganho fiscal 0 2 640


OS DOIS JUNTOS VALEM A PENA
Se você pretende aplicar um valor elevado no fundo de previdência é preciso fazer uma combinação entre o PGBL e o VGBL. Coloque o valor equivalente a até 12% de sua renda bruta tributável no PGBL e usufrua o desconto do imposto. O valor excedente vai para o VGBL.

TABELAS REGRESSIVA E PROGRESSIVA
Definido o modelo de plano de previdência que melhor se enquadra nas suas necessidades, você precisa definir qual é o melhor regime de tributação: a tabela regressiva ou a progressiva?
A resposta vai depender do prazo e do valor dos resgates previstos para a aplicação. Na tributação regressiva, o que determina o valor do imposto a ser pago é o tempo. Ela tem alíquotas que diminuem a cada dois anos – começam em 35% e chegam a 10%, justamente para incentivar os investimentos de longo prazo. A tabela regressiva é indicada para quem pretende manter a aplicação por mais de oito anos e receber mais de 4 000 reais mensais como renda de aposentadoria. Para incentivar as aplicações de longo prazo alguns bancos oferecem incentivos para os clientes. O Santander garante um bônus de 10% sobre o valor investido no VGBL por mais de cinco anos.

TAXA DE ADMINISTRAÇÃO E CARREGAMENTO
Os fundos têm taxas de administração que podem variar entre 0,85% e 5%. Elas são usadas para pagar despesas, como os vendedores do plano. Os fundos com parte maior da carteira em renda variável têm taxas maiores do que os PGBLs e os VGBLs que investem somente em renda fixa. Há também a taxa de carregamento, que incide sobre todos os depósitos feitos no plano. Os valores variam entre 0,3% e 10%. Considerando um percentual médio praticado no mercado de 5%, em cada 1 000 reais aplicados, 50 reais fi carão no caixa da seguradora. A taxa diminui conforme o saldo da aplicação. Quanto maior o saldo, menor a taxa. Os planos novos têm uma taxa em versão reduzida, que não passa de 3%.

*Filosofia e poesia

Para a empresária carioca Daniella do Nascimento Morier, de 30 anos, o fundo de previdência ideal é o VGBL. Sócia da empresa de marketing digital Avantare, de São Paulo, ela não faz abatimentos de despesas no Imposto de Renda. Daniella começou a planejar a aposentadoria depois que recebeu a notícia da gravidez de gêmeos. A meta dela é garantir uma renda complementar de 10 000 reais por mês. Para chegar lá, a estratégia é investir 300 reais por mês e usar os depósitos avulsos para turbinar sua poupança. Em um único aporte, ela colocou 15 000 reais extras no fundo. Daniella quer curtir a aposentadoria cercada de bons livros. Pretende voltar a estudar filosofia e dedicar mais tempo para escrever poesias.
Parece, mas não é
Veja as principais diferenças entre o PGBL e o VGBL
PGBL VGBL
• Indicado para quem declara o Imposto de Renda (IR) no formulário completo e faz contribuições ao Instituto Nacional do Seguro Social (INSS).
• Pode chegar a 10%. Média do mercado é de 5%.
• Varia de 0,85% a 5%.
• Permite que se deduza do IR toda a aplicação feita no ano, até o teto de 12% do rendimento bruto anual.
• No resgate o IR incide sobre todo o patrimônio, não apenas sobre o lucro.
• Pode ser transferido para um plano similar em outra operadora.
• Em geral há um prazo de carência de 60 dias.		 • Indicado para quem declara o IR no formulário simplificado ou é isento.
• Para quem tem uma aplicação de previdência no PGBL e já abate do IR.
• Para aqueles que vão usar o plano para planejamento sucessório. A aplicação não entra em inventário.
• Pode chegar a 10%. Média do mercado é de 5%.
• Varia de 0,85% a 5%.
• O IR só incide na hora do resgate.
Apenas a parcela do lucro é tributada. Não há abatimento das contribuições no IR. • Pode ser transferido para um plano similar em outra operadora.
• Em geral há um prazo de carência de 60 dias.